ข่าววงจรปิด: เมื่อวันที่ 17 มกราคม 2568 คณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์จีนได้ออก "กฎพื้นฐานสำหรับการลงโทษการลงโทษของคณะกรรมาธิการหลักทรัพย์ของจีน" (ต่อไปนี้เรียกว่า "กฎดุลยพินิจ") ซึ่งจะมีผลบังคับใช้ในวันที่ 1 มีนาคม 2568 บทบัญญัติหลักการในกฎหมายกฎระเบียบด้านการบริหารและกฎระเบียบหรือขอบเขตของหน่วยงานบังคับใช้กฎหมายและดุลยพินิจที่มีความยืดหยุ่นบางอย่างเกี่ยวข้องโดยตรงกับความเป็นเอกภาพของมาตรฐานการบังคับใช้กฎหมายและหน่วยงานกำกับดูแลและมีความสำคัญอย่างยิ่งในการส่งเสริมการบังคับใช้กฎหมายที่เป็นธรรม ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมากฎหมายหลักทรัพย์และกฎหมายฟิวเจอร์สและตราสารอนุพันธ์ได้รับการแก้ไขและประกาศใช้งานอีกครั้งและขีด จำกัด สูงสุดของการลงโทษคงที่และการลงโทษหลายครั้งจะเพิ่มขึ้น ภายใต้สถานการณ์ใหม่วิธีการใช้ประโยชน์จากอำนาจการลงโทษการบริหารที่ได้รับจากกฎหมายเป็นประเด็นเร่งด่วน ดังนั้นจึงมีความจำเป็นที่จะต้องกำหนดและออกกฎการลงโทษพิเศษการลงโทษการลงโทษพิเศษชี้แจงลำดับชั้นการลงโทษการบริหารรวมมาตรฐานการตัดสินใจของหน่วยงานบังคับใช้กฎหมายแต่ละแห่งและจัดให้มีการค้ำประกันสถาบันเพื่อการพัฒนาที่เป็นธรรม

คณะกรรมการกำกับดูแลหลักทรัพย์จีนร้องขอความคิดเห็นจากสาธารณชนในเรื่อง "กฎการเลือกปฏิบัติ" ตั้งแต่วันที่ 7 มิถุนายนถึง 7 กรกฎาคม 2567 และรับฟังความคิดเห็นจากผู้ที่เกี่ยวข้องผ่านการประชุมสัมมนา ทุกภาคส่วนของสังคมได้สนับสนุนเนื้อหาของ "กฎการเลือกปฏิบัติ" และความคิดเห็นและข้อเสนอแนะที่นำเสนอโดยคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์จีนได้ศึกษาอย่างรอบคอบพวกเขาทีละคนและคำแนะนำที่สมเหตุสมผลทั้งหมดถูกดูดซับและนำมาใช้

"กฎการเลือกปฏิบัติ" มีบทความทั้งหมดยี่สิบห้าบทความส่วนใหญ่รวมถึงเนื้อหาต่อไปนี้: ก่อนอื่นให้ชี้แจงลำดับดุลยพินิจและพล็อตการตัดสินใจ มีการกำหนดระดับการตัดสินใจหกระดับรวมถึง "ไม่มีการลงโทษการยกเว้นการลงโทษการลดลงของการลงโทษการลงโทษที่เบาลงการลงโทษทั่วไปและการลงโทษอย่างรุนแรง" และสถานการณ์ที่บังคับใช้ในแต่ละระดับการตัดสินใจ ประการที่สองคือการชี้แจงกฎการลงโทษที่เกี่ยวข้อง สำหรับการละเมิดร่วมกันกฎการตัดสินใจของ "การพิจารณาโดยรวมครั้งแรกและจากนั้นแยกแยะการลงโทษ" ได้รับการจัดตั้งขึ้น สำหรับผู้ที่รับผิดชอบโดยตรงในหน่วยขนาดของความรับผิดชอบและการลงโทษจะได้รับการวิเคราะห์อย่างละเอียดจากแง่มุมของบทบาทของพวกเขาในการกระทำที่ผิดกฎหมายตำแหน่งและการปฏิบัติหน้าที่ของพวกเขาระดับความรู้และการกระทำของพวกเขาหลังจากที่พวกเขาได้รับแจ้ง เกี่ยวกับการละเมิดหลายครั้งกฎพื้นฐานของ "บทลงโทษสะสมสำหรับการละเมิดอิสระหลายครั้ง" ได้รับการชี้แจง ประการที่สามคือการสร้างระบบการอนุมัติหรือการอภิปรายโดยรวมโดยบุคคลหลักที่รับผิดชอบ หากมีการลงโทษผู้บริหารในสถานการณ์ที่ซับซ้อนหรือการละเมิดที่สำคัญพวกเขาจะถูกตัดสินโดยการอภิปรายโดยรวมโดยบุคคลที่รับผิดชอบ หากการประยุกต์ใช้กฎดุลยพินิจอาจทำให้เกิดความไม่เหมาะสมอย่างชัดเจนความไม่ยุติธรรมที่ชัดเจนหรือการเปลี่ยนแปลงสถานการณ์วัตถุประสงค์และจำเป็นต้องปรับและนำไปใช้จะต้องได้รับการอนุมัติจากบุคคลหลักที่รับผิดชอบคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์จีนหรือกล่าวถึงและตัดสินใจร่วมกัน ประการที่สี่ใช้ "ความรับผิดชอบสามมิติ" และ "การเชื่อมต่อของการดำเนินการ" เชื่อมโยงการลงโทษผู้บริหารสำหรับการละเมิดหลักทรัพย์และอนาคตกับความรับผิดทางอาญาความรับผิดทางแพ่งมาตรการการกำกับดูแลการบริหารมาตรการการจัดการวินัยในตนเอง ฯลฯ วิธีการจัดการสำหรับสถานการณ์ "การเชื่อมต่อการดำเนินการ" สามประเภทได้รับการกำหนด ประการที่ห้าเสริมสร้างการกำกับดูแลและคำแนะนำของคณะกรรมการกำกับดูแลหลักทรัพย์จีน มีการชี้แจงว่า CSRC กำกับดูแลและแนะนำหน่วยงานที่ถูกส่งไปใช้อำนาจการลงโทษของพวกเขาและบรรลุการรวมกันของการประยุกต์ใช้มาตรฐานการลงโทษ

ในขั้นตอนต่อไป CSRC จะดำเนินการตามชุดของการตัดสินใจและการจัดการของคณะกรรมการกลาง CPC อย่างเคร่งครัดและสภาการปกครองของรัฐตามกฎหมายได้มาตรฐานและรวมมาตรฐานการลงโทษในการใช้งานเพื่อการลงโทษและการลงโทษที่ชัดเจน ระบบการลงโทษการลงโทษการบริหารที่มีประสิทธิภาพโดยเร็วที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้มีความคาดหวังในตลาดที่มีเสถียรภาพต่อไปรักษาความเป็นธรรมและความยุติธรรมและให้การรับประกันทางกฎหมายที่แข็งแกร่งยิ่งขึ้นสำหรับการสร้างตลาดทุนที่ปลอดภัยมาตรฐานโปร่งใสเปิดกว้างและมีความยืดหยุ่น